МосЭнерго – мало компаний с P/E ниже 5 и динамикой роста

Вчера вышел шикарный отчёт от МосЭнерго. Прибыль за 1-е полугодие выросла с 10 миллиардов рублей до 14,5. Рост более 40%. Данный рост произошёл за счёт оптимизации расходов и увеличения выручки. По сути выручка выросла с 95,7 миллиардов до 104,2 при этом операционные расходы выросли всего на 0,2 миллиарда. Это очень похвально!

Теперь к мультипликаторам. Компания за 1-е полугодие заработала 0,37 рубля на акцию. Если представить, что 2-е полугодие даст примерно столько же, то за календарный год компания заработает не менее 0,7 рубля на акцию. При текущей стоимости в 2,8 коэффициент P/E будет всего 4!!! 4 – Карл!

При таких показателях МосЭнерго сейчас самая дешёвая и интересная история после Ленэнерго преф. и Энел, когда он был ниже 1 рубля.

Не забывайте, что МосЭнерго ещё и платит дивиденды из чистой прибыли!

Если вы думаете, что проблема телекомов только в том, что им некуда расти, то вы глубоко заблуждаетесь. Есть ещё несколько моментов, которые хотелось бы затронуть, чтобы вы видели всю картину в целом.

Цель по бумаге вижу не менее чем 4 рубля за акцию при сохраняющейся динамики прибыли. Горизон инвестирования не менее 1 года.

Comments are closed.

20 ЛУЧШИХ РОЛИКОВ О ТРЕЙДИНГЕ ОТ ПРИЗНАННЫХ ПРОФЕССИОНАЛОВ! САМЫЕ ВАЖНЫЕ ЗНАНИЯ О ТРЕЙДИНГЕ В ОДНОМ МЕСТЕ БЕСПЛАТНО!

x